SOL - Descending Triangle Breakdown or W-Bottom Reversal?

سلام به خانوادۀ کریپتو! 🚀

Solana در حال حاضر در نقطه تصمیم‌گیری حیاتی قرار دارد. ما با فشار محدوده، الگوی مثلث نزولی، و احتمال تشکیل W-bottom هم‌زمان مواجه‌ایم. اجازه بدهید با هم روی چارت 45 دقیقه‌ای توضیح بدهم که چرا حرکت بعدی می‌تواند MASSIVE باشد.

الگو

SOLUSD در قیمت 84.50 دلار معامله می‌شود، پس از تثبیت در بازه تنگ 77-90 دلار طی 11 روز گذشته. قیمت در میان مقاومت نزولی (ساختار نزولی) و حمایت صعودی (دفاع گاوی) فشرده شده است. ما یک الگوی فشرده‌سازی کلاسیک می‌بینیم - آرام قبل از طوفان.

سؤال بزرگ: آیا این با یک بازگشت W-bottom به 100+ دلار حل می‌شود، یا به سمت 57 دلار می‌افتیم؟

چرا این ساز matters است

11 روز فشردگی در بازه 77-90 دلار - نقدینگی به هر دو طرف فرودی است
الگوی مثلث نزولی (معمولاً ادامه‌دهنده نزولی)
اما - احتمال شکل‌گیری W-bottom در حمایت 77-82 دلار
تعادل حجم = حرکت بزرگ در راه است
محدوده مقاومت 90-92 دلار دارای بیش از 10 میلیارد دلار لیکویید شورت است
معاملۀ زیر POC = گرایش نزولی جزئی
Wyckoff Reaccumulation احتمالاً در فاز D است

زمینه خبری - 17 فوریه 2026

در اینجا بحث جالب می‌شود - بین بنیادی و فنی نبرد می‌کند:

کاتالیزورهای صعودی:
ETF inflows برای Solana به ارزش 31 میلیون دلار در هر هفته (تنها آلت‌کوین جذب‌کننده سرمایه)
صندوق‌های گسترده‌تر کریپتو 173 میلیون دلار از دست داده‌اند - SOL وارونه روند را نشان می‌دهد
TVL به بالاترین سطح جدید رسیده است با وجود ضعف قیمت
در تجربۀ نهادی در Solana در حال گسترش است
شاخص‌های رشد شبکه همچنان قوی‌اند
Wyckoff reaccumulation نشان می‌دهد بهار در 68 دلار تکمیل شده است
شورت‌های دیرهنگام در حوالی 95 گیر افتاده‌اند (سوخت لیکویید بالای 90)

عوامل نزولی / ریسک:
SOL در 30 روز گذشته حدود 40% کاهش یافته است (زیر سطح روانشناختی 100 دلاری)
حجم تراکنش‌ها به 230.5M رسید (بالاترین سطح 12 ماهه) = لیکوییداسیون‌های زنجیره‌ای
شمع Doji Star هفتگی تشکیل شده است = احتمال ادامه روند نزولی
OBV به شدت پایین می‌آید = فشار خرید ضعیف
معامله زیر POC = گرایش نزولی کوتاه‌مدت
مثلث نزولی = الگوی معمول نزولی
هدف تحلیلگران 57 دلار در صورت شکست محدوده
الگوی مشابه قبلاً موجب افت از 250 به 125 دلار شد
Bitcoin پنج‌مین ماه متوالی منفی را ثبت کرد (ضعف کلان)
Fear & Greed Index در کمترین سطح تاریخی یعنی 5 قرار دارد (ترس شدید)

سطوح کلیدی که باید Monitoring شود

مقاومت:
88 دلار - مقاومت کانال صعودی / سقف فوری
90-92 دلار - منطقه مقاومت حیاتی (باید بگذرد تا گاوها وارد شوند)
95 دلار - خوشه لیکویید شورت ($10B+)
100 دلار - سطح روانشناختی / تأیید شکست بزرگ
102 دلار - هدف گسترش در صورت شکست
118 دلار - سطح فنی کلیدی (حمایت قبلی به مقاومت تبدیل شده است)

حمایت:
85 دلار - قیمت فعلی / 100-hour SMA
82 دلار - اولین حمایت اصلی / فیب 61.8%
77-82 دلار - منطقه حمایتی W-BOTTOM (نگه داشتن بحرانی)
76.50 دلار - ناحیه خطر در صورت شکست
72 دلار - حمایت توسعه‌یافته
68 دلار - کف Wyckoff Spring (باید طولانی‌مدت حفظ شود)
57 دلار - هدف تحلیلگر در صورت شکست
50 دلار - حمایت عمده اگر شرایط کلان بدتر شود

تحلیل الگو - سه سناریو

سناریو 1: بازگشت W-Bottom (صعودی)
ناحیه 77-82 دلار دوباره دو بار حفظ شده و احتمالاً یک W-bottom (دو کف) شکل می‌گیرد. اگر این اتفاق بیفتد:
کف اول: 77 دلار (سمت چپ W)
کف دوم: 77-82 دلار (سمت راست W - اکنون)
خط گردن: مقاومت 90-92 دلار
هدف: 100-118 دلار (از خط گردن اندازه‌گیری می‌شود)
اعلامیات: نگه داشتن حمایت 77-82، عبور از 90-92 با حجم، فشار کوتاه تا 95-100
این با Wyckoff Reaccumulation فاز D مطابقت دارد - اگر SOL بالای 95 نگه دارد، رالی Sign of Strength (SOS) به سمت 150+ می‌رسد.

سناریو 2: شکست مثلث نزولی (BEARISH)
مقاومت نزولی از قله‌ها به اضافه حمایت افقی در 77 دلار، یک مثلث نزولی ایجاد می‌کند (الگوی ادامه نزولی). اگر این اتفاق بیفتد:
شکست زیر حمایت 77 دلار
هدف: 57 دلار (حرکت اندازه‌گیری از ارتفاع مثلث)
احتمال سقوط تا 50 دلار در صورت فروش هیجانی
علائم: از دست دادن 77 دلار، افزایش حجم در شکست، بیت‌کوین از حمایت کلیدی عبور کند، وخیم‌شدن شرایط کلان
این با Doji Star هفتگی bearish continuation سازگار است - مشابه افت قبلی از 250 به 125 دلار

سناریو 3: ادامه محدوده (خنثی)
قیمت به نوسان در بازه 77-90 دلار برای مدت‌ها ادامه می‌دهد تا کاتالیزور بزرگی جهت‌گیری را مشخص کند. این تثبیت نقدینگی محور است.

چوپ بین 77-90 دلار برای روزها/هفته‌ها
حجم پایین، محدوده تنگ
منتظر سمت و سوی بیت‌کوین یا اخبار بزرگ هستیم

علائم: بدون کاتالیزور عمده، بیت‌کوین در سطح افقی، تعادل ادامه دارد

Volume & Liquidity Analysis

حجم تراکنش‌ها به 230.5M رسید (بالاترین 12 ماهه) وقتی SOL زیر 100 دلار رفت
این تأیید می‌کند 100 و 118 سطوح فنی حیاتی هستند
90-92 دلار دارای بیش از 10 میلیارد دلار لیکویید شورت است (داده‌های heatmap)
اگر SOL به 90-92 برسد، شورت‌ها فشرده می‌شوند → جهش سریع به 95-100
اینها «شورت‌های دیرهنگام» هستند که بالای قیمت فعلی گیر افتاده‌اند
Market Makers می‌توانند شورت‌ها را از بین ببرند اگر بیت‌کوین قدرت نشان دهد
اما - OBV در حال کاهش است → فشار خرید ضعیف

زمینه Wyckoff Reaccumulation
بر اساس تحلیل Wyckoff، SOL ممکن است در فاز D بازتراکم باشد:
فاز A: کلایم فروش در 110 دلار (اوت 2024)، Automatic Rally تا 264
فاز B: چندین تست ثانویه، Upthrust After در 295 دلار (فیک‌آوت)
فاز C: Spring در 68 دلار (اوایل 2026) - پاک‌سازی نقدینگی، رد شدید
فاز D (اکنون؟): باید بالای 95 نگه دارد تا رالی Sign of Strength شکل گیرد

اگر Wyckoff اجرا شود:
LPS: 150 دلار
Backup (BU/LPS): 250 دلار
Markup phase: 350-500+ دلار

اما این به دفاع SOL از 77-82 دلار و عبور از 95 دلار با اراده بستگی دارد

برنامه معاملاتی من
سناریو صعودی: اگر SOL از ناحیه 77-82 W-bottom نگه دارد و با حجم از 90-92 عبور کند، می‌توانیم شاهد فشار کوتاه سریع تا 95-100 باشیم. ورود ETFها واقعاً واقعی‌اند ($31M هفتگی) در حالی که سایر دارایی‌ها ریزش می‌کنند و علاقهٔ مؤسسات در حال افزایش است. اگر بیت‌کوین تثبیت شود و SOL 95 را پس بگیرد، تئوری Wyckoff دوباره فعال می‌شود → هدف 118، سپس 150+.
سناریو نزولی: اگر از دست بدهیم حمایت 77، کامل شدن مثلث نزولی و رفتن به سمت 57. شمع Doji Star هفتگی + OBV رو به پایین + ضعف کلان (Bitcoin پنجمین ماه قرمز، Fear Index در 5) نشان می‌دهد ممکن است درد بیشتری در پیش باشد. افزایش حجم در شکست 100 = لیکوییداسیون‌های زنجیره‌ای. شکست 77 = منطقه خطر.

احتمالاً سناریوی غالب: فکر می‌کنم تا مدتی بین 77-90 بچرخیم در حالی که بیت‌کوین جهت را تعیین می‌کند. سطح 90-92 با شورت‌های فراوان پر شده است (بیش از 10 میلیارد دلار)، بنابراین هر حرکت به این سطح باعث نوسان می‌شود. به افزایش حجم نگاه کنید - این سیگنال شماست. اگر 77 را نگه داریم = تجمع. اگر 77 را بشکنیم = حرکت.

نتیجه‌گیری
من بی‌طرف هستم با گرایش اندکی صعودی از نظر بنیادی اما محتاط در فنی.

پایه‌های بنیادی قوی هستند:
فقط آلت‌کوین با ورودی ETF مثبت ($31M)
TVL در اوج‌های جدید با وجود ضعف قیمت
علاقهٔ نهادی به Solana در حال رشد است
Wyckoff Reaccumulation احتمالاً در حال چیدن است

اما فنی‌ها ضعیف‌اند:
مثلث نزولی (الگوی نزولی)
در زیر POC معامله می‌شود
OBV در حال کاهش است
فضای کلان خشن است (Bitcoin پنجمین ماه قرمز)

منطقه حمایتی 77-82 دلار همه چیز است. نگه داشتن = W-bottom به سمت 100+. شکست = شکست مثلث به 57.
مقاومت 90-92 دلار کلید است. عبور = فشار کوتاه به سمت 95-100+. رد = بازگشت به 77.
نظر شما چیست؟ بازگشت W-bottom یا شکست مثلث؟ دیدگاه خود را بنویسید! 👇

اگر این کمک کرد، روی دکمه 🚀 Boost فشار بدهید!
Not financial advice. DYOR.